volatilidade realizada criptas
Desvio padrão anualizado dos retornos logarítmicos diários para 7, 30 e 90 dias. Uma medida objetiva de risco — sem previsões, apenas o desempenho histórico do mercado.
| Moeda | RV 7d | Modo 7d | RV 30d | Modo 30d | RV 90d | Modo 90d |
|---|---|---|---|---|---|---|
| BTC | 23% | Низкая | 31% | Низкая | 40% | Средняя |
| ETH | 51% | Средняя | 58% | Средняя | 64% | Средняя |
| SOL | 78% | Высокая | 84% | Высокая | 92% | Высокая |
O que é volatilidade realizada?
Volatilidade Realizada (VR) — é uma medida histórica de quanto o preço de um ativo flutuou ao longo de um período. Ao contrário da volatilidade implícita (que é calculada a partir de opções), a volatilidade real (RV) é baseada exclusivamente em dados históricos: fechamentos diários → retornos logarítmicos → desvio padrão → anualização.
Fórmula: RV = stdev(log_returns) × sqrt(365) × 100%O multiplicador sqrt(365) resulta em uma escala anualizada — mesmo que você calcule ao longo de sete dias, o resultado mostra "qual seria a volatilidade anual se o mercado continuasse a se mover como se moveu nos últimos sete dias". Isso é conveniente para comparar entre períodos e ativos.
A tabela acima mostra três janelas de tempo para três ativos principais. BTC normalmente tem um valor residual de 40-80% ao ano, ETH — 50–100%, altcoins — 80–200%+. A comparação entre períodos curtos e longos mostra imediatamente: RV 7d > RV 90d = o mercado está acelerando (entrando em um modo de alta volatilidade). RV 7d < RV 90д = рынок замедляется (затишье перед движением или после).
Como usar a volatilidade
O valor residual aumentou acentuadamente.
O valor residual (RV) de 7 dias é significativamente maior do que o RV de 30 dias (por exemplo, 90% contra 50%). O mercado está entrando em um modo de alta volatilidade — movimentos bruscos e riscos de liquidação estão aumentando. Reduza a alavancagem, ajuste os stops e reavalie o risco.
Queda de RV (esmagamento de volume)
A volatilidade implícita (RV) de 7 dias está abaixo da RV de 30 dias. O mercado está se acalmando, a amplitude está diminuindo. Isso pode ser o fim de uma forte tendência ou a preparação para um novo impulso (uma queda na volatilidade geralmente precede um movimento brusco). Os prêmios das opções estão caindo — hora de comprar.
posições de dimensionamento de volume
Use a volatilidade implícita (RV) para calcular o tamanho da posição: quanto maior a volatilidade, menor o tamanho da posição para o mesmo risco em dólares. Uma regra simples: tamanho_da_posição = risco_alvo_em_dólares / (preço × RV_diária). RV_diária = RV_anual / raiz_sqrt(365).
Comparação de moedas
O Valor Relevante (VR) é a melhor forma de comparar o risco de diferentes ativos. SOL Com RV 120%, é duas vezes "mais difícil". BTC Com um RV de 60%. Isso significa que, com a mesma posição em dólares, você corre o risco de uma perda de dois vezes maior. SOLLeve isso em consideração ao fazer a alocação.