VWAP — Preço médio ponderado por volume
Preço médio ponderado por volume durante um período. O VWAP mostra o preço "justo" de um ativo com base em transações reais — um indicador fundamental para investidores institucionais e grandes investidores.
O que é VWAP e como usá-lo? Bitcoin-negociação?
O VWAP (Preço Médio Ponderado por Volume) é calculado como a soma (preço x volume) dividida pelo volume total do período. O resultado é um preço médio ponderado pelas transações reais. Se você comprou a um preço acima do VWAP, pagou mais do que a "média de mercado". Se comprou a um preço abaixo do VWAP, obteve um preço melhor.
Os traders institucionais usam o VWAP como referência para a qualidade de execução. O objetivo é comprar abaixo do VWAP e vender acima. Estratégias algorítmicas (TWAP, algoritmo VWAP) dividem intencionalmente grandes ordens para que o preço médio de execução seja igual ou superior ao VWAP. Se a sua ordem for executada significativamente acima do VWAP, o seu ponto de entrada é muito agressivo.
Para investidores de varejo, o VWAP funciona como um nível dinâmico de suporte/resistência. Um preço acima do VWAP diário indica controle comprador, enquanto um preço abaixo indica controle vendedor. Uma recuperação a partir do VWAP geralmente fornece um ponto de entrada preciso: comprar em um teste do VWAP por baixo em uma tendência de alta é uma das configurações mais confiáveis.
Sinais VWAP e sua interpretação
O preço está consistentemente acima do VWAP.
Os compradores estão no controle. Os investidores experientes compraram abaixo do preço atual. A tendência é de alta. Uma correção até a média ponderada pelo volume (VWAP) é um potencial ponto de entrada para compra.
O preço está consistentemente abaixo do VWAP.
Os vendedores estão dominando. O preço médio de compra está acima do atual, o que significa que os compradores estão perdendo dinheiro. Controle baixista. Uma recuperação até o VWAP pode ser um ponto de entrada para venda a descoberto.
O preço ultrapassa o VWAP.
Mudança de controle. Um cruzamento de baixo para cima é um sinal de alta, enquanto um cruzamento de cima para baixo é um sinal de baixa. A confiabilidade de um cruzamento é maior se acompanhado por um aumento no volume.
O preço oscila em torno do VWAP.
O mercado está em equilíbrio. Não há uma direção clara. As instituições ainda não formaram uma posição. Espera-se uma ruptura da zona de VWAP ±0,5%, com o volume determinando a direção.